Công ty Cổ phần Lọc Hóa dầu Bình Sơn
BSRHOSE
Bluechip
Bluechip
Dầu khí•Dầu khí
27.850VND+0.5%
7D -1.4%3M -21.9%1Y +154.1%
7D -1.4%3M -21.9%1Y +154.1%
Mục tiêu21.50022.8%
Chỉ số chính
Vốn hóa139.453,3
P/E10.66
P/B2.03
EV/EBITDA9.38
EPS1.040
ROE9.0%
ROA6.0%
D/E0.41
Beta0.88
Div. Yield0.00%
Piotroski F-Score
8
/ 9
Rất mạnh
Sinh lời
4/4
Đòn bẩy
2/3
Hiệu quả
2/2
ROA dương
CFO dương
ROA tăng
CFO > LN ròng
D/E giảm
Current ratio tăng
Không pha loãng
Gross margin tăng
Asset turnover tăng
Hồ sơ công ty
Tài sản & Nợ phải trả
Tổng tài sản
85.143,2
Tiền & ĐT51%
Phải thu16%
Tồn kho15%
TS cố định13%
Khác5%
Tổng nợ phải trả
24.630,1
Nợ NH97%
Nợ DH3%
Thanh khoản
Current Ratio2.95x
Ngưỡng: 1.0x
Quick Ratio2.42x
Ngưỡng: 1.0x
Cash Ratio1.84x
Ngưỡng: 0.5x
Thay đổi YoY
Tổng tài sản
85.143,2▼3.7%
Tiền & ĐT
43.761,7▲1.7%
Nợ phải trả
24.630,1▼25.0%
Vốn CSH
60.513,1▲9.0%
Xu hướng tài chính
Kết quả kinh doanh
| Kỳ | Doanh thu | LN gộp | EBIT | LN ròng | Biên | EPS |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 141.582,1▲ | 6.113,9▲ | 5.974,4▲ | 5.217,0▲ | 3.7%▲ | 1.040▲ |
| 2024 | 123.027,1▼ | 491,1▼ | 708,1▼ | 591,1▼ | 0.5%▼ | 203▼ |
| 2023 | 147.423,4▼ | 9.759,5▼ | 9.601,5▼ | 8.592,6▼ | 5.8%▼ | 2.789▼ |
| 2022 | 167.123,7▲ | 16.096,4▲ | 15.499,7▲ | 14.669,3▲ | 8.8%▲ | 4.750▲ |
| 2021 | 101.080,0▲ | 7.698,7▲ | 6.906,6▲ | 6.683,5▲ | 6.6%▲ | 2.073▲ |
Cân đối kế toán
| Kỳ | Tiền & ĐT | TS NH | Tổng TS | Nợ NH | Tổng nợ | Vốn CSH |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 43.761,7▲ | 70.241,2▼ | 85.143,2▼ | 23.773,8▼ | 24.630,1▼ | 60.513,1▲ |
| 2024 | 43.017,3▲ | 71.515,5▲ | 88.386,9▲ | 31.984,1▲ | 32.848,9▲ | 55.538,0▼ |
| 2023 | 38.122,3▲ | 68.680,5▲ | 86.594,7▲ | 28.442,1▲ | 29.326,0▲ | 57.268,7▲ |
| 2022 | 25.025,4▲ | 58.471,3▲ | 78.487,9▲ | 26.015,5▼ | 27.297,6▼ | 51.190,3▲ |
| 2021 | 20.535,2▲ | 44.544,3▲ | 66.795,7▲ | 26.940,4▲ | 29.231,9▲ | 37.563,8▲ |
Dòng tiền
| Kỳ | LN ròng | CFO | CapEx | CFI | CFF | Δ Tiền | FCF |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 6.004,7▲ | 5.258,1▲ | −856,5▼ | −21.662,2▼ | −5.354,5▼ | −21.758,6▼ | 4.401,6▲ |
| 2024 | 736,0▼ | −80,5▼ | −520,9▼ | 7.989,8▲ | 3.832,9▲ | 11.742,2▲ | −601,4▼ |
| 2023 | 9.639,3▼ | 11.673,3▲ | −229,6▼ | −17.874,1▼ | −176,6▲ | −6.377,3▼ | 11.443,8▲ |
| 2022 | 15.585,8▲ | 7.087,8▼ | −219,6▼ | 2.695,3▲ | −3.264,5▼ | 6.518,5▲ | 6.868,2▼ |
| 2021 | 6.940,7▲ | 8.971,5▲ | −63,3▲ | −2.778,6▼ | −2.639,5▼ | 3.553,4▼ | 8.908,3▲ |
Tỷ lệ cốt lõi
| Kỳ | ROE | ROA | HS hiện hành | D/E | Vòng quay TS |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 9.0%▲ | 6.0%▲ | 2.95▲ | 0.41▼ | 1.63▲ |
| 2024 | 1.1%▼ | 0.7%▼ | 2.24▼ | 0.59▲ | 1.41▼ |
| 2023 | 15.9%▼ | 10.5%▼ | 2.41▲ | 0.51▼ | 1.79▼ |
| 2022 | 33.2%▲ | 20.3%▲ | 2.25▲ | 0.53▼ | 2.30▲ |
| 2021 | 15.8%▲ | 8.7%▲ | 1.58▲ | 0.78▼ | 1.39▲ |
Định giá
| Kỳ | P/E | P/B | EV/EBITDA | PEG |
|---|---|---|---|---|
| TTM (2025) | 10.66▼ | 2.03▼ | 9.38▼ | 0.19 |
| 2025 | 25.12▼ | 2.16▲ | 19.90▼ | — |
| 2024 | 78.36▲ | 0.89▼ | 22.32▲ | — |
| 2023 | 7.01▲ | 1.06▲ | 4.92▲ | — |
| 2022 | 3.50▼ | 1.01▼ | 2.15▼ | — |
| 2021 | 11.98▲ | 2.14▲ | 9.07▲ | — |
Mỗi đồng doanh thu đi đâu?
2025
Giá vốn hàng bán96%
Bán hàng1%
Quản lý DN1%
Thuế1%
Lợi nhuận4%
Doanh thu → Lợi nhuận
2025
Nguồn tiền & sử dụng
2025
Thu hồi nợ38.626,181%
Hoạt động KD5.258,111%
Vay mới2.143,64%
Cổ tức nhận1.307,43%
Chênh lệch TG389,51%
Bán/Mua TS0,50%
Cho vay/Thu hồi60.739,788%
Trả nợ vay7.496,011%
CapEx856,51%
Cổ tức trả2,10%
Dòng tiền đi đâu?
2025▼ 21.369,2
Phân Tích AI
Giá mục tiêu (AI)
21.500
Kỳ vọng
-22.8%
Cập nhật: 13/4/2026
AI Analysis Scores
Nhấn vào tên để xem chi tiết
Ben Graham
GIỮ7/10
Mohnish Pabrai
GIỮ7/10
Peter Lynch
GIỮ6/10
Bill Ackman
GIỮ6/10
Thế mạnh & Rủi ro
Điểm mạnh
✅ ĐÒN BẨY THẬN TRỌNG: Tỷ lệ D/E thấp 0.41
✅ VỊ THẾ TIỀN MẶT MẠNH: Tiền mặt có thể thanh toán 73% tổng nợ
✅ KHẢ NĂNG TRẢ NỢ TỐT: CFO có thể trả 50% nợ mỗi năm
✅ ĐÒN BẨY THẤP: Đòn bẩy tài chính 1.4x là thận trọng
+4 tiêu chí khácRủi ro
🔴 LỢI NHUẬN GIẢM: ROE giảm từ 19.6% xuống 8.9%
⚠️ BIÊN LỢI NHUẬN BỊ NÉN: Biên lợi nhuận ròng giảm theo thời gian
⚠️ BIÊN LỢI NHUẬN GỘP THẤP: Chỉ 4.3% cho thấy kinh doanh hàng hóa
⚠️ P/E CAO: P/E là 21.4 (cao hơn trung bình thị trường)
+1 tiêu chí khácKỹ thuật
Xu hướng
UPTREND
RSI
49.0
MACD
BEARISH
Hỗ trợ: 26.100 | 25.100 | 25.000
Kháng cự: 29.200 | 37.800
Xem phân tích chi tiết
Khuyến Nghị Trader
Giá mục tiêu
21.500
Cắt lỗ
23.900
Vùng mua
25.500 – 26.500
Rủi ro chính
Biên lợi nhuận crack spread biến động mạnh theo giá dầu thế giới
Định giá P/B và EV/EBITDA đang cao hơn 40-50% so with trung bình lịch sử
Rủi ro pha loãng EPS sau khi tăng vốn điều lệ lên 50.1 nghìn tỷ đồng
Áp lực bán kỹ thuật khi giá vẫn nằm dưới đường trung bình SMA50
Tổng hợp phân tích
BSR hiện đang ở một vị thế giằng co mạnh mẽ giữa nền tảng tài chính "siêu hạng" và mức định giá thị trường đang quá nóng. Về mặt cơ bản, BSR là một "pháo đài tiền mặt" với hơn 43.7 nghìn tỷ đồng (chiếm 51% tổng tài sản) và không có nợ vay dài hạn. Tuy nhiên, hiệu quả sử dụng vốn
Luận điểm đầu tư
Cuộc tranh luận về BSR cho thấy một sự giằng co điển hình giữa giá trị tài sản và định giá thị trường.
Phe Bull thành công trong việc làm nổi bật "tấm đệm" tài chính cực kỳ an toàn của BSR với lượng tiền mặt khổng lồ và khả năng tự tài trợ dự án. Việc lợi nhuận phục hồi trong quý gần nhất là minh
Stock Diagnostics AI· 13/4/2026·Đơn vị: tỷ đồngChỉ mang tính tham khảo