Công ty Cổ phần Xây dựng Coteccons
CTDHOSE
Xây dựng và Vật liệu•Xây dựng và Vật liệu
71.800VND+2.6%
7D -2.7%3M -12.6%1Y -1.5%
7D -2.7%3M -12.6%1Y -1.5%
Mục tiêu82.90015.5%
Chỉ số chính
Vốn hóa8.028,9
P/E9.52
P/B0.84
EV/EBITDA14.66
EPS7.736
ROE8.6%
ROA2.5%
D/E2.67
Beta0.88
Div. Yield1.22%
Piotroski F-Score
3
/ 9
Yếu
Sinh lời
2/4
Đòn bẩy
0/3
Hiệu quả
1/2
ROA dương
CFO dương
ROA tăng
CFO > LN ròng
D/E giảm
Current ratio tăng
Không pha loãng
Gross margin tăng
Asset turnover tăng
Hồ sơ công ty
Tài sản & Nợ phải trả
Tổng tài sản
34.442,2
Tiền & ĐT18%
Phải thu47%
Tồn kho22%
TS cố định2%
Khác11%
Tổng nợ phải trả
25.056,9
Nợ NH99%
Nợ DH1%
Thanh khoản
Current Ratio1.30x
Ngưỡng: 1.0x
Quick Ratio1.00x
Ngưỡng: 1.0x
Cash Ratio0.25x
Ngưỡng: 0.5x
Thay đổi YoY
Tổng tài sản
34.442,2▲27.2%
Tiền & ĐT
6.284,2▲34.6%
Nợ phải trả
25.056,9▲36.3%
Vốn CSH
9.385,3▲8.0%
Xu hướng tài chính
Kết quả kinh doanh
| Kỳ | Doanh thu | LN gộp | EBIT | LN ròng | Biên | EPS |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 30.699,0▲ | 1.105,4▲ | 773,2▲ | 781,3▲ | 2.5%▲ | 7.736▲ |
| 2024 | 22.905,8▲ | 845,7▲ | 374,5▲ | 371,4▲ | 1.6%▲ | 3.729▲ |
| 2023 | 16.528,2▲ | 426,0▼ | 238,3▲ | 187,9▲ | 1.1%▲ | 2.267▲ |
| 2022 | 14.536,9▲ | 486,7▲ | −53,5▼ | 20,8▼ | 0.1%▼ | 280▼ |
| 2021 | 9.077,9▼ | 275,2▼ | −7,3▼ | 24,1▼ | 0.3%▼ | 323▼ |
Cân đối kế toán
| Kỳ | Tiền & ĐT | TS NH | Tổng TS | Nợ NH | Tổng nợ | Vốn CSH |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 6.284,2▲ | 32.365,0▲ | 34.442,2▲ | 24.847,8▲ | 25.056,9▲ | 9.385,3▲ |
| 2024 | 4.667,4▲ | 24.836,7▲ | 27.076,9▲ | 18.328,1▲ | 18.388,1▲ | 8.688,8▲ |
| 2023 | 4.610,6▲ | 19.889,4▲ | 21.651,9▲ | 12.745,7▲ | 13.244,5▲ | 8.407,4▲ |
| 2022 | 2.842,8▼ | 17.465,0▲ | 18.967,1▲ | 10.226,6▲ | 10.753,1▲ | 8.214,0▼ |
| 2021 | 3.285,4▼ | 12.751,1▼ | 13.924,6▼ | 5.674,5▼ | 5.677,1▼ | 8.247,6▼ |
Dòng tiền
| Kỳ | LN ròng | CFO | CapEx | CFI | CFF | Δ Tiền | FCF |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 961,1▲ | −830,9▲ | −622,7▼ | −2.196,2▼ | 2.394,9▲ | −632,2▼ | −1.453,6▼ |
| 2024 | 463,4▲ | −857,1▼ | −439,1▼ | −799,5▼ | 1.293,0▲ | −363,5▼ | −1.296,1▼ |
| 2023 | 244,3▲ | 1.467,4▲ | −415,2▼ | 306,6▼ | 3,6▼ | 1.777,7▲ | 1.052,2▲ |
| 2022 | 34,8▼ | −1.627,1▼ | −194,8▼ | 733,5▲ | 1.073,4▲ | 179,7▲ | −1.821,8▼ |
| 2021 | 38,2▼ | 421,2▲ | −47,1▼ | −680,5▼ | −252,7▼ | −512,1▼ | 374,1▲ |
Tỷ lệ cốt lõi
| Kỳ | ROE | ROA | HS hiện hành | D/E | Vòng quay TS |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 8.6%▲ | 2.5%▲ | 1.30▼ | 2.67▲ | 1.00▲ |
| 2024 | 4.3%▲ | 1.6%▲ | 1.36▼ | 2.12▲ | 0.97▲ |
| 2023 | 2.3%▲ | 0.9%▲ | 1.56▼ | 1.58▲ | 0.79▼ |
| 2022 | 0.3%▼ | 0.1%▼ | 1.71▼ | 1.31▲ | 0.88▲ |
| 2021 | 2.2%▼ | 1.3%▼ | 2.54▲ | 0.57▼ | 0.78▼ |
Định giá
| Kỳ | P/E | P/B | EV/EBITDA | PEG |
|---|---|---|---|---|
| TTM (2025) | 9.52▼ | 0.84▼ | 14.66▲ | 0.58 |
| 2025 | 11.13▼ | 0.93▲ | 13.15▼ | — |
| 2024 | 20.78▼ | 0.89▲ | 27.85▼ | — |
| 2023 | 37.39▼ | 0.84▲ | 47.40▲ | — |
| 2022 | 163.55▼ | 0.41▼ | -23.99▼ | — |
| 2021 | 171.56▲ | 0.50▼ | -21.44▼ | — |
Mỗi đồng doanh thu đi đâu?
2025
Giá vốn hàng bán96%
Quản lý DN1%
Tài chính1%
Thuế1%
Lợi nhuận3%
Doanh thu → Lợi nhuận
2025
Nguồn tiền & sử dụng
2025
Vay mới9.058,761%
Thu hồi nợ4.893,633%
Cổ tức nhận387,03%
Thoái vốn325,02%
Bán/Mua TS251,32%
Tăng vốn15,00%
Chênh lệch TG0,60%
Cho vay/Thu hồi7.413,348%
Trả nợ vay6.477,542%
Hoạt động KD830,95%
CapEx622,74%
Cổ tức trả201,21%
Đầu tư17,00%
Dòng tiền đi đâu?
2025▼ 631,6
Phân Tích AI
Giá mục tiêu (AI)
82.900
Kỳ vọng
+15.5%
Cập nhật: 8/5/2026
AI Analysis Scores
Nhấn vào tên để xem chi tiết
Ben Graham
MUA9/10
Peter Lynch
MUA8/10
Rakesh Jhunjhunwala
MUA8/10
Stanley Druckenmiller
GIỮ7/10
Thế mạnh & Rủi ro
Điểm mạnh
✅ TĂNG TRƯỞNG ỔN ĐỊNH: Doanh thu tăng trưởng ~36% CAGR
📈 MỞ RỘNG BIÊN LỢI NHUẬN: Biên lợi nhuận ròng cải thiện trong 4 quý
📈 QUÝ GẦN NHẤT TĂNG MẠNH: Tăng trưởng doanh thu YoY là +28.1% trong quý gần nhất
✅ P/E HẤP DẪN: P/E là 10.2 (hợp lý)
+1 tiêu chí khácRủi ro
🔴 ĐÒN BẨY CAO: Tỷ lệ Nợ/Vốn chủ sở hữu là 2.67 (>2.0 là rủi ro)
🔴 NỢ TĂNG ĐỘT BIẾN: D/E tăng mạnh từ 0.57 lên 2.67
🔴 GÁ̉NH NỢ CAO: Nợ/EBITDA là 6.3x (>5x là rủi ro)
🔴 KHẢ NĂNG TRẢ NỢ KÉM: Dòng tiền hoạt động chỉ có thể thanh toán -16% nợ hàng năm
+5 tiêu chí khácKỹ thuật
Xu hướng
DOWNTREND
RSI
40.1
MACD
BEARISH CROSSOVER
Hỗ trợ: 74.900 | 71.600
Kháng cự: 79.000 | 79.800 | 81.600
Xem phân tích chi tiết
Khuyến Nghị Trader
Giá mục tiêu
82.900
Cắt lỗ
70.000
Vùng mua
71.600 – 75.000
Rủi ro chính
Dòng tiền hoạt động (CFO) âm nặng (-1.700 tỷ) gây áp lực thanh khoản ngắn hạn
Đòn bẩy tài chính tăng mạnh (D/E 2.67) và nợ ròng cao (5.596 tỷ)
Áp lực bán tháo kỹ thuật với khối lượng đột biến (giá giảm đi kèm vol tăng 340%)
Rủi ro trích lập dự phòng nợ xấu từ các chủ đầu tư bất động sản dân dụng
Tổng hợp phân tích
Coteccons (CTD) đang ở trong một tình thế mâu thuẫn cực độ giữa nền tảng kinh doanh đang hồi phục mạnh mẽ và rủi ro tài chính/kỹ thuật ngắn hạn. Về mặt tích cực, doanh nghiệp ghi nhận sự bứt phá về lợi nhuận (+108% YoY) và sở hữu lượng backlog kỷ lục 62.000 tỷ đồng, đảm bảo nguồ
Luận điểm đầu tư
Cuộc tranh luận về CTD cho thấy sự đối lập gay gắt giữa tiềm năng tăng trưởng dài hạn và rủi ro tài chính ngắn hạn. Phe Bò tập trung vào vị thế đầu ngành, backlog khổng lồ và định giá tài sản rẻ (P/B < 1). Ngược lại, phe Gấu đưa ra những bằng chứng thuyết phục về chất lượng lợi nhuận thấp khi dòng t
Stock Diagnostics AI· 8/5/2026·Đơn vị: tỷ đồngChỉ mang tính tham khảo